Lorsque je lis les forums sur le Forex plein de traders décrivant leurs méthodes de trading, la tentative de prise de contrôle du processus de trading en adoptant des objectifs pour à peu près toutes les variables me semble extrêmement commune. Bien que cela puisse être productif, il est également possible d'être trop rigide lors du trading du Forex. Dans cet article, j’examinerai les domaines de trading communs auxquels les cibles sont appliquées, et j’évaluerai les avantages et les inconvénients de chacun pour vous aider à créer une stratégie de trading plus souple si vous le souhaitez.
Nombre d’opérations
Il est très fréquent d'entendre les traders dire qu’ils arrêteront le trading après avoir gagné ou perdu un certain nombre d’opérations par jour. Que cela ait du sens (ou non) dépend grandement du type de trading effectué. S’il s’agit de scalper ou de trader à très court terme, alors il s’agit juste d’un mécanisme de défense psychologique qui limite seulement la rentabilité d’un trader efficace. Cependant, pour les swing traders ou les traders à plus long terme, une telle règle est probablement utile, car si les deux ou trois premières opérations échouent rapidement, la formation d’une opération gagnante devient de plus en plus improbable. En outre, si les opérations perdantes se produisent dans la même zone du cours, elle ne sera probablement pas une zone fructueuse dans un avenir très proche
Bien entendu, des dispositifs psychologiques permettent de prévenir les pertes catastrophiques, même si elles ne sont pas valables statistiquement, et un trader a perdu son calme après avoir perdu un certain nombre d’opérations consécutives, il vaut probablement mieux pour lui qu’il s’arrête au moins pour le reste de la séance, ne serait-ce que pour récupérer psychologiquement.
Stop-loss
J’entends souvent les traders dire qu’ils ont utilisé des stop-loss fixes de X pips, parfois différents selon les paires de devises, parfois non. Bien que cela puisse fonctionner, il s’agit d’une erreur, car les stop-loss doivent être définis par des mesures techniques ou en se basant sur la volatilité, qui varient tous deux. Pour les scalpeurs qui utilisent habituellement des stop-loss extrêmement serrés, cela peut ne pas avoir tant d’importance, mais pour les traders à plus long terme, il devient crucial d’avoir les bons stop-loss. Tant que j’aborde ce sujet, je continuerai en disant qu’au Forex, l’objectif des stop-loss ne doit pas nécessairement d’avoir « raison », mais de faire en sorte que vous capturiez les positions gagnantes les plus fortes aussi nettement que possible, même s’il s’agit pour cela de perdre un pourcentage plus élevé de positions dans l’ensemble.
Objectifs de profits
Des objectifs de profits fixes peuvent faire sens comme méthode de trading saine, permettant de produire un certain nombre de positions gagnantes au fil du temps. Le point important est que les objectifs de profits ne doivent être ni trop faibles, ni trop élevés. Cibler le double ou le triple du risque de l’opération (du point d'entrée au stop-loss) est généralement une bonne règle. Cependant, il peut aussi être plus judicieux de suivre le rythme du marché, et de laisser courir les positions particulièrement gagnantes, au moins jusqu’à ce qu’elles montrent des signes d’inversion. Un compromis productif peut être de récupérer les profits lorsque les objectifs sont atteints très rapidement, car de tels mouvements au Forex marquent souvent des pics qui retracent ensuite rapidement, et autrement de mettre en place en stop suiveur - mais seulement une fois que le cours est proche de l’objectif. Il est également judicieux de baser les objectifs de profits sur la volatilité, par exemple, si un stop-loss est d’environ une plage réelle moyenne de l’échelle temporelle utilisée, pour que le take-profit soit de deux ou trois fois le même montant respecte la volatilité du marché et de l’instrument tradé.
Pips par jour /semaine / mois
Il est très fréquent d'entendre des traders dire qu’ils prévoient de gagner X pips de profit par jour ou par semaine ou par mois. Il s’agit là de l’une des attitudes les plus folles que vous puissiez adopter au trading, et elle est impitoyablement exploitée par des escrocs qui promettent toutes sortes d’objectifs irréalistes. Il est difficile de savoir par où commencer pour déconstruire cette idée. Tout d'abord, vous pouvez par périodes être capable de gagner un millier de pips en un mois, puis, à d’autres moments, même les traders les plus expérimentés auront beaucoup de difficulté à éviter les pertes. Ensuite, un « pip » peut valoir deux fois plus pour une paire de devises que pour une autre, sans même mentionner le fait que les différentes opérations doivent avoir des tailles de stop-loss différentes, aussi les unités de risque sont une mesure significative, alors que les pips ne le sont pas
Il est véritablement utile de ne pas avoir d’objectifs de profits. Il vaut mieux avant toute chose se positionner pour tirer parti de ce que le marché peut offrir, et cela est surtout possible si l’on est prêt à avoir une semaine perdante ou même un mois entier si nécessaire. Peu de pratiques du trading sont plus ridicules que de courir après des objectifs arbitraires sans tenir compte des conditions du marché.
Risque par opération
De nombreux traders ont une règle selon laquelle ils risquent le même pourcentage du capital de leur compte sur chaque opération. Il s’agit d’une très bonne règle, logique de surcroit. Une variante consiste à risquer un peu moins sur les opérations qui semblent moins prometteuses et un peu plus sur les opérations qui semblent plus intéressantes, mais seulement un peu plus. Une bonne règle est de faire en sorte que le risque de chaque opération n’est jamais suffisamment important pour que vous perdiez votre calme si elle s’avérait perdante, mais qu’il soit tout de même assez notable pour que vous vous souciiez du résultat. Ce montant peut varier considérablement selon les circonstances individuelles.
Trader des paires de devises spécifiques
J’entends parfois des traders dire qu’ils tradent seulement une ou deux paires de devises telles que l'EUR/USD et la GBP/USD, qui tendent à être particulièrement appréciées. Il est vrai que chaque paire de devises a ses propres tendances spécifiques, et il est également vrai que, selon les fuseaux horaires, il peut faire sens de préférer trader certaines monnaies qui sont les plus actives à ce moment-là. Cependant, il est vraiment dommage de se limiter ainsi. Par exemple, il y a quelques années,la paire USD/JPY a connu des mouvements très importants. Il était facile de gagner de l’argent avec cette paire, alors pourquoi se restreindre ? Que faire si vos paires préférées bougent à peine, préférez-vous attendre sur le bas-côté ?
Conclusion
Il est généralement contre-productif de trop se limiter dans le trading de Forex. Les traders auront généralement plus de succès en s’adaptant aux conditions du marché qu’en poursuivant des objectifs fixes, bien que, comme nous l’avons vu, il existe bien sûr des exceptions. Les débutants peuvent avoir besoin de se limiter davantage car ils peuvent se considérer comme trop inexpérimentés pour gérer la flexibilité appropriée. Une bonne approche pour la plupart des traders est de commencer lentement et prudemment, et de devenir plus souple à mesure qu’ils progressent, tout simplement.